巴塞尔协议III推动银行监管再升级 澳四大行已筑好篱笆？

本周三，澳审慎监管局（APRA）发布了《APRA政策重点通报》。通报中说，将对存款机构（ADI）实行最低杠杆比率要求，以符合《巴塞尔协议III》框架。

本周三，澳审慎监管局（APRA）发布了《APRA政策重点通报》。通报中说，将对存款机构（ADI）实行最低杠杆比率要求，以符合《巴塞尔协议III》框架。

“APRA将于2018年初展开咨询，以期在2018年底或2019年初敲定审慎标准APS 110资本充足率标准。”通报说。

去年12月，巴塞尔银行监管委员会完成了《巴塞尔协议III》框架最后一部分，提高了计算风险加权资产方法的可信度，这会影响到资本比率的结果。

《巴塞尔协议III》的一个关键点在于改变了使用内部评级法计算信用风险的方法，在这种情况下，对低违约率的贷款组合使用最先进的内部模拟方法将会受到限制。

巴塞尔银行监管委员会还规定了27.5％的大限，如果银行使用内部模拟方法的结果与标准模式不同，差异不能超过27.5％。

APRA彼时表示，将考虑修改审慎标准的期限。

在最新的政策通报中，APRA再次表明了要向《巴塞尔协议III》靠拢：“考虑到巴塞尔最新改革的广泛性和复杂性，APRA将根据澳洲的情况考虑对这些改革的实施进行适当的调整……APRA会考虑改变目前比国际最低要求更保守的资本要求。”

瑞银（UBS）分析师乔纳森•莫特（Jonathan Mott）预计，当咨询完成后，APRA将确定投资房产和只付息贷款的较高风险权重。 

据毕马威发布的《澳大利亚大银行2017年全年业绩分析》，截至2017年底，四大行一级资本（CET1）的平均资本比率上升了46个基点，风险加权资产（RWAs）升至10.3％，“反映了监管提高了资本要求的影响”。

“展望未来，APRA已经明确，要使四大行‘无可质疑地强健’，平均CET1比率要达到10.5％或更高，这意味着四大行今年需要继续加强其资产负债表，以在2020年1月1日前达标。” 毕马威说。

从2017财年开始，APRA将存款机构的内部评级的平均风险权重提高至25％以上。毕马威认为，“无可质疑地强健”一词正从纯粹的资本角度扩大到更广泛、更全面的资产负债表指标。APRA承诺将给出更清晰的界定。净有机资本的生成仍然是四大行提高CET1比率的主要方式。2017年四大行的税后现金净利润增长了6.4％，平均派息比率均下降至75.2％。风险加权资产也同比持续下降，只有联邦银行（CBA）由于APRA的新规，风险加权资产上升了4240万澳元。

此外，四大行的流动性覆盖率127.7％，高于最低要求的100％；杠杆比率为5.4％，高于最低要求的3％。毕马威认为四大行保持了与巴塞尔协议Ⅲ比率相适应的缓冲。